AI 반도체 제조업체인 엔비디아(NVDA)와 어드밴스드 마이크로 디바이시스(AMD)가 연준의 50bp 금리 인하 이후 기술주 랠리를 이끌었다. 엔비디아 주가는 5% 이상 상승했으며, 경쟁사인 AMD는 오후 거래에서 주가가 7%까지 상승했다.
상승하는 주가는 투자자들이 제롬 파월 연준 의장의 메시지를 받아들이고 믿고 있다는 것을 보여준다. 미국 경제가 "좋은 상태"라는 메시지다. 기술 중심의 나스닥(^IXIC)은 주식 시장의 상승세를 이끌었고, 지수는 2.7% 상승했으며, S&P 500(^GSPC)은 1.8%, 다우(^DJI)는 1.3% 상승했다.
소위 '매그니피센트 세븐' 대형 기술주 모두 상승세를 보였다. 메타(META) 주가는 4% 상승했고, 애플(AAPL)은 3.7% 상승했다. 아마존(AMZN), 구글(GOOGL), 마이크로소프트(MSFT)도 각각 2% 가까이 상승했다. 하지만 반도체 하위 섹터는 가장 큰 상승폭을 기록했다. PHLX 반도체 섹터 지수(SOX)는 거의 5% 상승했다.
엔비디아의 주가 상승은 최근 몇 주 동안 주가의 롤러코스터를 지켜본 투자자들에게 반가운 소식이다. 이 반도체 제조업체의 주가는 8월 말에 발표된 2분기 실적 보고 이후 하락했지만, 월가의 기대를 초과 달성했으나 연간 총 마진 전망을 하향 조정했다.
주가는 법무부가 엔비디아에 대한 반독점 조사를 강화하면서 소환장을 발부했다는 소식에 더 하락했지만, CEO 젠슨 황이 지난주 골드만삭스 회의에서 AI의 투자 수익률을 성공적으로 설명한 후 다시 상승했다. 오라클의 CTO 래리 엘리슨과 일론 머스크 같은 대기업 인사들이 엔비디아 AI 칩을 더 요청했다고 전해진다.
엔비디아의 주가는 3개월 전보다 약 12% 하락했지만, 지난해 같은 시점보다 무려 172% 상승했다. 이 반도체 강자는 AI 붐의 혜택을 계속 보고 있으며, 이는 단순한 과대 광고가 아님을 증명하고 있다.
엔비디아가 AI 하드웨어 시장을 지배하고 있지만, AMD도 AI 혁신의 혜택을 보고 있다. 주가는 지난해 기록적인 고점에서 하락했지만, 지난해보다 거의 55% 상승했다.
AMD는 6월 말에 발표한 2분기 실적이 지난해보다 거의 20% 증가했다고 밝혔다. 이 회사는 10월 말에 3분기 실적을 발표할 예정이다.
반도체 섹터의 좋은 날은 미국 대통령 선거가 다가오면서 불확실성에 직면한 밝은 소식이다. 두 대통령 후보의 강경한 대중국 입장은 엔비디아와 같은 미국 반도체 기업들에게 나쁜 소식이 될 것이다. 바이든 행정부는 2022년 중국 기업들이 엔비디아와 AMD의 칩을 직접 구매하는 것을 금지하는 강력한 수출 통제를 시행했다.
미국은 이달 초 반도체 및 양자 컴퓨팅 수출에 대한 추가 제한을 도입했다. 그동안 엔비디아는 현재의 무역 제한을 준수하는 맞춤형 칩을 중국 고객을 위해 개발하고 있다.
긍정적인 하루에도 불구하고, 시티의 미국 주식 전략 책임자 스콧 크로너트는 기술주 상승세가 둔화되고 있으며 투자자들은 바벨 전략을 취해야 한다고 경고했다. "우리가 이 바벨 각도에서 집중하는 것은 보유하고 싶다는 것이지만, 이와 향후 연간 수익 기대치를 보면, 1년 넘게 계단식 증가를 보여주고 있다. 이제는 둔화되고 있다"고 그는 목요일 야후 파이낸스에 말했다.
